国务院总理温家宝28日主持召开国务院常务会议，决定设立温州市金融综合改革试验区。
为什么选择温州？因为温州是民营经济最活跃的地区，也是民间资本最活跃的地区，温州是民间金融最活跃的地区，也是非法集资和高利贷最猖獗的地区。如何扬善除恶？国家决定拿温州试水，既可规范民间金融发展，也可为深化中国金融体制改革试水。
中国金融体制改革面临闯关，但路子怎么走？目前处于“公说公有理，婆说婆有理”的阶段。一个比较流行的说法是：抓住汇率自由化与利率市场化这两大抓手，其余问题将迎刃而解。一些经济学家甚至断言：放开存贷款利率，高利贷立即消失。
而我一直强调，实际情况恰恰相反。利率市场化在很多地方已经成为高利贷市场的推手。金融体制改革一定要先易后难，有章法，慢慢来。比如汇改，它的最终结果是人民币自由浮动，但先要做的却是怎么无风险地一点点放开人民币自由出入境的规模。当前金融体制改革的重中之重是民营资本的参与度问题，在城市金融已经基本饱和后，农村金融尤其是针对小微企业的金融服务还非常薄弱，因此对民营资本能够放开“三农金融”，放低村镇银行门槛，有助于为小微银行开路。
我注意到，本次国务院会议确定了温州市金融综合改革的12项主要任务，它体现了金融体制改革分步走的策略。其中最主要的是：民间资本可以参与地方金融机构；村镇银行对小额贷款公司和民间资本放开；逐步放开个人境外投资。很多人最关注的所谓利率市场化问题，却没有提及。
为什么不提利率市场化呢？
金融体制改革的第一步是更多地建立中小银行，尤其是以民营资本为主体的中小银行（村镇银行），它既是为了解决小微企业贷款难的问题，解决民间资本的出路问题，同时也是为解决混合经济与混合金融探路。
毫无疑问，温州是利率市场化的先锋，新开办的民营银行一定也会进一步试水利率市场化，不如此，它无法与国有银行和股份制银行竞争，也不可能获得超额收益。但对温州来说，尤其是对承担试点任务的温州民营银行来说，利率市场化最好别提，而适度地提高存贷款利率，也不等于完全的利率市场化。像温州这样的地区，市场利率已经很高，过去和当前都有很多“吴英”式人物，打着利率市场化的旗号在集资。对此，需要严格规范，不能有一点懈怠。
这里面有个重要因素是，利率市场化不适合在更大范围开展。实际上，中国无法实行利率市场化的根本原因是混合经济中的民营成分太低，经济体制包括金融体制中垄断、“计划经济”的味道太重，金融体制改革的重点应该是平等。而此时一味地强调利率市场化只会变相地抬高利率，民营企业将更艰难。
